La noticia más impactante de los últimos años en la industria minera del oro, la OPA hostil lanzada por la primera minera, Barrick Gold, sobre la segunda, Newmont Mining, ha contado con un desenlace inesperado. Ambas compañías han firmado un acuerdo para formar una ‘joint venture’ que explotará sus minas de Nevada, mientras que Barrick ha retirado la oferta hostil que lanzó para adquirir la minera estadounidense.
Al final ha habido acuerdo entre las dos mayores mineras de oro mundiales, la canadiense Barrick Gold y la estadounidense Newmont Mining. Después de dos intensas semanas de declaraciones cruzadas, argumentos y contraargumentos, se ha llegado a un acuerdo que parece satisfacer a ambas: la formación de una ‘joint venture’ para mejorar la eficiencia de las explotaciones que ambas compañías tienen en Nevada (EEUU).
El anuncio fue realizado por ambas compañías a primeras horas del pasado lunes, 11 de marzo, quienes confirmaron que se había producido la firma del acuerdo que dará luz verde a la ‘joint venture’.
El acuerdo implica la retirada, por parte de Barrick Gold, de la OPA hostil que había lanzado sobre su competidora, Newmont Mining, valorándola en unos 17.800 millones de dólares y que había sido rechazada por ésta.
Al final, la solución al conflicto ha pasado por la aprobación, por parte de Barrick, de la contrapropuesta lanzada por Newmont Mining, consistente en una alianza parcial restringida a las explotaciones de Nevada, un territorio en el que ambas compañías tienen importantes intereses.
En virtud de ese acuerdo, Barrick Gold ostentará el 61,5% de la propiedad de la ‘joint venture’, así como la gestión de la misma, mientras que Newmont Mining se reserva el 38,5% restante.
En un comunicado conjunto, Barrick y Newmont califican la unión como “un acuerdo histórico” entre ambos gigantes, que han estado operando de forma independiente en el estado de Nevada durante décadas, sin haber sido capaces de cooperar durante ese tiempo.
La nueva sociedad les permitirá obtener una media anual de 500 millones de dólares antes de impuestos en sinergias durante los cinco años y hasta 5.000 millones durante un periodo de 20 años.
Según Mark Bristow, presidente y CEO de Barrick Gold, “hemos escuchado a nuestros accionistas y estamos de acuerdo con ellos en que ésta es la mejor forma de rentabilizar el enorme potencial que tienen los incomparables yacimientos de oro de Nevada, y maximizar los beneficios en nuestras operaciones en este territorio. Finalmente hemos conseguido derribar las alambradas y operar en Nevada como una sola compañía, para crear el máximo valor para nuestros respectivos accionistas, asegurándoles el futuro a largo plazo de la minería del oro en el estado de Nevada”.
Por su parte, Gary Goldberg, CEO de Newmont, ha señalado que el acuerdo “representa un importante paso adelante para aumentar la creación de valor para nuestros accionistas”.
Tras la culminación del acuerdo de ‘joint venture’, el complejo de Nevada será el mayor productor mundial de oro, con una producción estimada en más de 4 millones de onzas (124,5 Tm), tres activos de primera clase y uno más en desarrollo, más unas reservas de 48 millones de onzas (1.500 Tm).
La culminación del acuerdo está supeditada al cumplimiento de ciertas condiciones, que incluyen la aprobación por parte del regulador y que se espera que se completen durante los próximos meses.
La retirada de la OPA hostil de Barrick permite rebajar la tensión que se había creado entre ambas compañías durante las últimas semanas. Newmont, por su parte, podrá proseguir con su proyecto de fusión con Goldcorp, que se había visto amenazado por la oferta de Barrick, en la que se precisaba que ese acuerdo sería suspendido.
